Phân tích tùy chọn trước khi công bố dự báo Bitcoin sẽ di chuyển 2,5% quanh báo cáo CPI ngày 10/11, trong khi các vị thế dài bị thanh lý gần $426 triệu.
Dịch từ tiếng Anh. Đọc bản gốc
Một phân tích tùy chọn Bitcoin trước khi công bố vào ngày 10/11 dự báo đồng tiền này có thể di chuyển khoảng 2,5% – tương đương $1.884 – trong khoảng thời gian xung quanh báo cáo Chỉ số Giá tiêu dùng (CPI) Mỹ dự kiến vào 8:30 sáng giờ miền Đông. Ước tính này, không phải dự báo hướng đi, dựa trên biến động ngầm định cho khung thời gian cụ thể và khác với chỉ số DVOL 30 ngày tiêu chuẩn của Deribit.
Theo CryptoSlate, phân tích so sánh biến động ngầm định dự báo (47,9% cho khung CPI) với con số sau công bố (38,9%). Bằng cách áp dụng công thức định giá tùy chọn tiêu chuẩn, nghiên cứu đưa ra mức dao động giá dự kiến khoảng 2,5% cho Bitcoin. Báo cáo lưu ý rằng phép tính không tiết lộ ngày hết hạn tùy chọn cụ thể hay thời gian trích dẫn, hạn chế việc sử dụng như một mức bảo vệ giá trực tiếp.
Dữ liệu Daily Digits được trích dẫn trong cùng báo cáo cho thấy các vị thế mua dài Bitcoin bị buộc đóng khoảng 3.183 BTC ($245 triệu) vào ngày 5/11 và 2.450 BTC ($181 triệu) vào ngày 8/11. Những thanh lý này phản ánh áp lực giảm giá trước công bố CPI nhưng không đại diện cho toàn bộ hoạt động thị trường crypto.
Nghiên cứu đặt biến động thực tế 30 ngày của Bitcoin ở mức 33,7, trong khi chỉ số DVOL của Deribit – một thước đo dự báo, hàng năm dựa trên giá tùy chọn – đứng ở mức 40, tạo ra chênh lệch 6,3 điểm biến động. CryptoSlate nhấn mạnh rằng biến động thực tế phản ánh những dao động giá đã qua, trong khi DVOL nắm bắt kỳ vọng thị trường trong 30 ngày tới, khiến việc so sánh trực tiếp trở nên khó khăn.
Các nhà đầu tư nên giám sát phản ứng giá thực tế đối với dữ liệu CPI, sự biến đổi của biến động ngầm định trong những giờ sau công bố, và bất kỳ thay đổi nào trong khối lượng thanh lý dài. Khoảng cách rộng hơn giữa biến động thực tế và ngầm định có thể báo hiệu bất ổn tăng cao, trong khi khoảng cách thu hẹp có thể cho thấy thị trường đã định giá kết quả lạm phát.
Bài viết này được chuẩn bị bởi phòng tin COINMAG dựa trên các báo cáo nêu trên.
Thảo luận 0